Agrosuper pagará US$ 850 millones por el 100% del grupo Aquachile
Chile: Las familias Fischer y Puchi venderán su 67% en la OPA que lanzará la compañía de Gonzalo Vial, la cual se convertirá en la mayor salmonicultora nacional y en una de las principales del mundo.
De manera sorpresiva, a primera hora de ayer Agrosuper, firma perteneciente a Gonzalo Vial, anunció al mercado que el sábado 4 de agosto pasado suscribió un acuerdo con los inversionistas mayoritarios de Aquachile, Holding Salmones Limitada del grupo Fischer e Inversiones Patagonia Limitada de la familia Puchi, además de sus sociedades relacionadas, mediante un contrato de promesa de compraventa y OPA para adquirir la totalidad de su participación en la propiedad de la compañía salmonicultora, equivalente al 67% de las acciones emitidas, suscritas y pagadas.
Otros de los accionistas de Aquachile son Inversiones Megeve Capital, con el 8,94% de su propiedad y el Fondo Moneda, que cuenta con el 8,69%, entre otros, quienes deberán decidir si venden sus posiciones en la compañía o si se quedan tras la compra que concretará Agrosuper.
Condiciones
La transacción, según informó a la Comisión Para el Mercado Financiero (CMF) el gerente general de Agrosuper, José Guzmán, se materializará a través de una Oferta Pública de Acciones (OPA) para la compra del 100% de las acciones de la empresa, a la cual concurrirán los grupos Fischer y Puchi para declararla exitosa. Asimismo, se considera un precio de US$ 850 millones por este porcentaje, equivalente a US$ 0,73465856 ($ 473,97) por título, sujeto a los ajustes acordados en el contrato.
¿A qué ajustes se refiere Guzmán? El gerente general de Aquachile, Agustín Ugalde, señaló también a la CMF que el valor se reducirá en un monto igual a cualquier dividendo que se distribuya desde la fecha de la promesa de compraventa y se incrementará en el equivalente a la tasa de interés de un 6% anual a partir del 4 de diciembre de 2018 y hasta el día de la publicación del aviso de inicio de la OPA, ambas fechas inclusive.
El cierre de la transacción está sujeto a condiciones usuales de operaciones de esta naturaleza, incluyendo la aprobación de autoridades de libre competencia como la Fiscalía Nacional Económica (FNE). Es que, si se suman las producciones consolidadas al 2017 de Aquachile y de su reciente compra, Salmones Magallanes, más Los Fiordos y su adquisición, Salmones Friosur, Agrosuper producirá cerca de 200 mil toneladas de salmónidos anualmente, siendo por lejos la empresa más grande del sector en Chile y transformándose en una de las más importantes del mundo.
Igualmente, Agrosuper se convertirá en el mayor exportador de salmón chileno, con el 20,7% de los envíos en toneladas netas y el 19,9% de los retornos, duplicando la participación de su más cercano competidor, Cermaq, de acuerdo con datos consolidados al 2017, revelados por Infotrade. De paso, controlará 323 concesiones de acuicultura, cerca del 25% del total país, tanto en las regiones de Los Lagos, Aysén y Magallanes.
Desde la Fiscalía Nacional Económica recalcaron que “hasta el momento esa operación no ha sido notificada a la FNE y si ello ocurre, se harán las evaluaciones del caso”.
Rally bursátil
A esto se suma que la toma de control incluye un premio de 15,6%, dado que la acción de Aquachile cerró en $ 410 el viernes 3 de agosto, y Agrosuper está ofreciendo pagar $ 473,97 por título. Tras el anuncio de esta operación, todos los papeles salmonicultores subieron fuertemente en la Bolsa de Comercio de Santiago, liderados por los de la empresa adquirida, que se incrementaron 9,51% hasta los $ 449 en el rally la jornada de ayer, firma que recientemente aprobó una capitalización de hasta US$ 340 millones para ingresar al mercado de Oslo, Noruega.
Sobre esta compra, desde Agrosuper aseguraron que les permitirá generar sinergias ambientales, sanitarias y comerciales y que “refuerza nuestra vocación por elaborar alimentos de la más alta calidad y frescura para los clientes y consumidores de los mercados más exigentes del mundo, de la mano de una producción responsable con el medio ambiente y cercana a las comunidades vecinas”.
Agrosuper, además, valoró el acuerdo alcanzado con los accionistas mayoritarios de Aquachile, “quienes en sus 30 años de historia y con un equipo altamente capacitado y comprometido, han aportado fuertemente al desarrollo de la industria salmonicultora, por lo que queremos contar con su aporte, conocimiento y compromiso en el futuro, para en conjunto, continuar contribuyendo a posicionar al país como potencia agroalimentaria”.
Industria y trabajadores
El presidente de Salmonchile, Arturo Clément, manifestó que esta compra es positiva, “sin ninguna amenaza, y más todavía que fue una empresa chilena la que compró Aquachile, Agrosuper (en el pasado, Aquachile buscó fusionarse con Marine Harvest, sin éxito) que está fuerte en la producción de otras proteínas y que demuestra que ve con buenos ojos a la industria del salmón. La operación fue sorpresiva, muy rápida, y debiera impulsar a otras empresas del sector nacional a consolidarse”.
Mientras que, desde la CUT Llanquihue alertaron que “Agrosuper concentraría toda la alimentación de proteínas animales que se producen en Chile con la compra de Aquachile, gigante del salmón que cambia de dueños y que emplea el 40% de la mano de obra de la industria en las regiones sur austral. Existe preocupación en el sector de trabajadores al respecto”.
En tanto, el presidente del Sindicato N° 1 de AquaChile, Víctor Devia, afirmó que “como trabajadores creemos que la operación no influye mayormente a lo que es el proceso normal de la planta. No estamos tan preocupados, conocemos a Agrosuper y esperamos que las relaciones se mantengan tan cercanas como las que hemos tenido con Aquachile”.
